看好新技术方向：复合集流体、HJT、钙钛矿、海风、人形机器人、半导体量检测设备。通用自动化和工程机械下半年有望复苏。
机械行业近期观 点：（1）新技术方向：PET铜箔设备、HJT、钙钛矿、海风、人形机器人、半导体量检测设备等。（2）通用自动化、工程机械数据改善+政策利好，看好叉车、机床刀具、工业阀门、注塑机压铸机。
机器人：人形机器人新品百花齐放，博实股份开展行业布局。1）博实股份8 月18 日公告与哈工大大签订战略合作框架协议，共同设立人形机器人关键技术及原理样机产业化研发项目。2）智元机器人8 月18 日发布会上，稚晖君与团队发布人形双足机器人远征A1，半年内打造完成，落地成本预计控制在20 万元以内。3）宇树科技发布首款通用人形机器人H1，零售价几十万元以内，被踢踹仍能保持平衡，运动性能全球领先，预计23Q4 发货；4）小米8 月14 日发布仿生四足机器人CyberDog2，支持手势互动、语音控制、人脸识别、AIoT 联动等，重量、尺寸相比上一代均有明显下降，核心伺服电机实现自研，感知与控制系统较为完善。
人形机器人产业链推荐博实股份、鸣志电器、埃斯顿、禾川科技、国茂股份、丰立智能、恒立液压，受益标的三花智控、拓普集团、汇川技术、双环传动、中大力德、鼎智科技、柯力传感等。
光伏设备：奥特维签订3.8 亿电池端设备合同，京山轻机公告3.58 亿设备订单。近日奥特维控股无锡奥特维与合盛硅业签订3.8 亿元丝网印刷设备、光注入设备等电池端设备采购合同；8 月16 日奥特维公告拟以现金2.70 亿元收购普乐新能源100%股权，布局LPCVD 技术。京山轻机全资子公司苏州晟成光伏近日与客户A 签署了3.58 亿元日常经营销售合同。推荐电池片设备环节的迈为股份、捷佳伟创，组件设备环节的奥特维，硅片设备环节的高测股份，钙钛矿设备环节的京山轻机和奥来德。
叉车：上半年利润端高增长，锂电化+全球化进展顺利。杭叉集团23H1实现营收82.2 亿元/+9.3%， 归母净利7.8 亿元/+71.5%， 毛利率19.09%/+2.99pct，海外营收27.2 亿元/+33.7%，增速亮眼；安徽合力23H1实现营收86.1 亿元/+7.3%， 归母净利6.6 亿元/+52.5%， 毛利率19.76%/+3.62pct，电动新能源叉车占比54.03%/+5.02pct，海外收入同比+34%。叉车行业长期看机器替人与叉车渗透率提升，中期看叉车电动化、锂电化、智能化、国际化，短期看通用制造业复苏，叉车行业有望持续增长，推荐杭叉集团、安徽合力、诺力股份。
油服设备：行业资本开支景气度延续，有望开启新一轮扩张周期。杰瑞股份23H1 营收54.2 亿元/+18.9%，归母净利10.4 亿元/+6.1%；迪威尔23H1 实现营收6.0 亿元/+44.8%，归母净利0.81 亿元/+42.6%，业绩符合预期。据Energy Intelligence，23 年石业上游资本支出有望达到4850亿美元/+12%，原业资本开支增加逐渐向设备商传导，带动油服行业景气度高增，设备厂商业绩步入上行周期。推荐杰瑞股份、迪威尔。